Qué buscar en una empresa de capital riesgo
Aunque los medios de comunicación los presentan a menudo como personas que asumen riesgos irracionales, la verdad es que la mayoría de las personas que deciden crear su propia pequeña empresa son bastante reacias al riesgo. En lugar de lanzarse espontáneamente a la última moda, los empresarios han demostrado ser mucho más pragmáticos, lanzando su empresa en respuesta a lo que ven como una ventana de oportunidad única para explotar una necesidad no satisfecha en el mercado.
Cuando este tipo de personas toman la decisión de buscar capital adicional para impulsar su expansión, lo hacen con la misma consideración, investigación y rigor medidos que utilizaron al crear su empresa en primer lugar. Este artículo está diseñado para acelerar a aquellos empresarios que han sopesado los pros y los contras de las distintas fuentes de financiación y han decidido buscar capital privado para ayudar a acelerar el crecimiento de su empresa.
Encuentre su nicho
La realidad de las buenas y malas noticias para los empresarios que buscan empresas especializadas en capital privado para pequeñas empresas es que, bueno, no hay muchas que realmente encajen en el proyecto. Mientras que una búsqueda superficial en Google mostrará páginas de empresas que se ocupan del espacio de inversión (centrándose en la microfinanciación de nuevas empresas o inyectando entre 20 y 100 millones de dólares en empresas del mercado medio), hay muy pocas que realmente se centren en este nicho de mercado excluyendo otros.
Por lo tanto, la primera prioridad a la hora de identificar empresas que aporten capital estratégico para el crecimiento es confirmar que se centran exclusivamente en un nicho de mercado estrecho, como el capital riesgo o las inversiones en el mercado medio, ya que hay muchos matices y retos únicos en cada espacio que requieren una guía experimentada.
La historia es importante
Una vez confeccionada una lista corta de empresas, la siguiente consideración es evaluar los resultados. Las empresas que permanecen en el espacio del capital privado año tras año lo hacen porque han descubierto una fórmula que funciona.
Aunque los resultados pasados no garantizan los resultados futuros, una evaluación exhaustiva de los resultados de la cartera de empresas de los inversores de capital riesgo proporcionará una gran cantidad de información sobre el éxito de su metodología en el crecimiento de los resultados de estas empresas.
¿La gente está invirtiendo en ellos?
Un tercer dato de investigación que puede resultar revelador es determinar si la empresa de capital riesgo ha recibido ella misma múltiples tramos de inversión externa. La mayoría de las empresas de este ámbito son ellas mismas receptoras de inversiones externas, que a su vez utilizan para invertir en empresas prometedoras de crecimiento. Si tienen éxito y un historial de resultados probados, esto suele reflejarse en rondas posteriores y crecientes de inversión de grupos de inversores ricos.
Un rápido vistazo a la sección de «Comunicados de prensa» de su sitio web suele revelar un calendario para la finalización del «Fondo I» y el «Fondo II», etc., y cada inversión adicional de seguimiento valida aún más la eficacia del equipo, la metodología y el proceso patentado que tienen en marcha.
Dado que el momento, y sobre todo la rapidez, es tan crítico a la hora de decidir si se busca una inversión externa, una cuarta consideración importante para los propietarios de pequeñas empresas es buscar empresas de capital privado que estén estructuradas como un «fondo comprometido». Un fondo comprometido es simplemente una cantidad específica de capital líquido que se ha obtenido y asegurado, y que está disponible para una inversión inmediata. Dado que estos fondos se acumulan por adelantado, se puede acceder a este «polvo seco» para desplegarlo de inmediato y aprovechar las oportunidades que se presentan con rapidez y aprovechar la ventaja de ser el primero.
Escucha a tu corazón
La última consideración, aunque esotérica, no es menos importante: confíe en su instinto. Aceptar inversiones de capital privado externas suele implicar ceder el control de la empresa que has construido desde cero, por lo que vale la pena confiar en tu instinto para determinar si se trata de personas con las que te sientes cómodo trabajando y que comparten un respeto y una visión mutuos respecto a la dirección pasada, presente y futura de tu empresa.